为(wèi)了让自(zì)己的限售股解禁后能(néng)获得好的回报，上市(shì)公(gōng)司(sī)董事长雇人拉(lā)抬自家的股票价格(gé)，然后高位出货。

　　最近(jìn)，中国证监会网站(zhàn)披露(lù)了一则行政处(chù)罚(fá)决定书，引发市(shì)场关注(zhù)。时为新美星董(dǒng)事长何德平和(hé)其配偶黄秀芳提供资(zī)金，委托蒋维对(duì)新美星进行“市值管理”，维持、抬高公司(sī)股价，以(yǐ)便(biàn)后续自(zì)己减持获(huò)利(lì)。蒋维(wéi)跟毛明土、李传武(wǔ)合谋，控制35个证券账(zhàng)户，利(lì)用资金优(yōu)势、持股优势，连续(xù)集中交易新美星，影响公司股价，合计盈利4783.56万(wàn)元。

　　最终，证监会(huì)对(duì)此操纵证(zhèng)券市场行(xíng)为(wèi)，罚没(méi)合(hé)计9567.12万元；还对何德(dé)平信息披露(lù)违法违(wéi)规，给予警告(gào)，并(bìng)处以40万元(yuán)罚(fá)款。

　　我们一起来看看，究竟是(shì)怎么(me)回事(shì)。

　　董事长雇人拉(lā)抬自家股(gǔ)票

　　多人(rén)合谋(móu)操纵股价

　　根据(jù)证监(jiān)会行政处罚(fá)决(jué)定书披露的(de)信息(xī)，新美星董事长、法定代表人、实际控制人何德(dé)平(píng)和(hé)他的妻子黄秀芳当时(shí)向(xiàng)时任独墅湖文化(huà)传(chuán)播有(yǒu)限公司董(dǒng)事长蒋维，提供保证金约3200万元，这些钱(qián)部分来(lái)自他们(men)所掌控的上海海得泽广投资管(guǎn)理中心(xīn)（普通(tōng)合(hé)伙）（简称海得(dé)泽广）减持“新美星”所得。

　　他(tā)们提供资金的目的(de)是(shì)，委托蒋维对“新美星”进行“市值管理”，维持(chí)、抬高“新美星”股价，以(yǐ)便何德平(píng)所持“新美星”限售股于2019年(nián)4月26日解禁后(hòu)能够获得好的回报。

　　蒋维在收到保证金后，即开始利(lì)用控制(zhì)的(de)证券账(zhàng)户并(bìng)联合其他市场(chǎng)资(zī)金在二级市场买入并(bìng)交(jiāo)易“新美星(xīng)”，且在(zài)后续操作(zuò)中(zhōng)向黄(huáng)秀芳反馈(kuì)其操(cāo)作情况。

　　据了解(jiě)，这场(chǎng)操纵股价(jià)，蒋维还找(zhǎo)了两个(gè)帮手共同合(hé)谋。他经人介(jiè)绍认识并(bìng)联(lián)合毛(máo)明土、李传武共(gòng)同操纵“新美(měi)星”；毛明土、李(lǐ)传武控制(zhì)各自筹(chóu)得(dé)的证券账户、资(zī)金开始与蒋维共(gòng)同交易(yì)“新美星”；在此期(qī)间(jiān)，主(zhǔ)要由蒋维与毛明土联(lián)系，传递、沟(gōu)通各(gè)自(zì)操盘情况(kuàng)，以利于两方交易决策，更好地共同抬高“新美星”股价。

　　根据监(jiān)管披露的信息，2018年9月(yuè)26日至(zhì)2019年6月(yuè)26日，蒋维(wéi)联合毛明(míng)土、李传(chuán)武(wǔ)控制“俞某(mǒu)华(huá)”等(děng)35个(gè)证券账(zhàng)户（简称账户组），交易(yì)“新美星(xīng)”。

　　2018年(nián)9月26日至2019年(nián)6月(yuè)26日，“新美星”股价上(shàng)涨33.11％，偏离同期创业板(bǎn)综指26.09个百分点，偏离同(tóng)期行业指数(shù)25.95个百分(fēn)点(diǎn)。账户组累计买(mǎi)入4583.44万股，买入成(chéng)交金额5.82亿(yì)元，对应(yīng)卖出4669.04万股，卖出成交金额6.30亿元。

　　经测算(suàn)，在此期(qī)间，何德平、黄(huáng)秀芳、蒋(jiǎng)维(wéi)、毛明土、李传武合(hé)谋，利用(yòng)资金优势、持股优势，连续集中交(jiāo)易“新美星”，影响股票(piào)交(jiāo)易价(jià)格，盈利4783.56万元。会计和审计哪个发展前景比较好些，会计和审计哪个发展前景比较好一点

　　操纵(zòng)35个账户拉抬股(gǔ)价(jià)、集中出货

　　违(wéi)法获利近4800万元(yuán)

　　我们(men)具体来看看，蒋维联合毛明土、李传武(wǔ)，控(kòng)制35个(gè)证券账户(hù)（简称(chēng)账户(hù)组(zǔ)），是怎么拉(lā)高“新美星”股价，然后出货，违(wéi)法获利的。

　　总(zǒng)体来(lái)看，2018年9月(yuè)26日至2019年6月(yuè)26日，账(zhàng)户组(zǔ)连(lián)续集中(zhōng)交易“新(xīn)美(měi)星”，申(shēn)买量占市场申买量比例超(chāo)20％的交(jiāo)易日有(yǒu)19天(tiān)，峰值达到42.61％；申卖量占(zhàn)市(shì)场申(shēn)卖(mài)量比例超(chāo)20％的(de)交易日有11天(tiān)，峰(fēng)值达到(dào)37.66％。账户组持股总(zǒng)数占总(zǒng)股本比(bǐ)例自(zì)2019年3月5日开始超过5％，持续至(zhì)2019年4月(yuè)8日，2019年3月29日持流通股(gǔ)达(dá)到(dào)峰值(zhí)，占流通股(gǔ)本的比(bǐ)例(lì)24.74％，持股(gǔ)占总股本的比例(lì)8.13％。账户(hù)组具备(bèi)资(zī)金(jīn)优势和(hé)持股优势(shì)。

　　具(jù)体来(lái)说，第一阶(jiē)段，2018年9月26日(rì)开(kāi)始，账户组持(chí)续大量买入“新(xīn)美星”，当(dāng)日申买(mǎi)排名第一，竞会计和审计哪个发展前景比较好些，会计和审计哪个发展前景比较好一点价买入成交排名第一，至2019年2月28日期末持(chí)股(gǔ)量(liàng)为(wèi)期初(chū)持股(gǔ)量38.71倍(bèi)，持(chí)股量(liàng)显(xiǎn)著增加。在此期间，“新(xīn)美星(xīng)”股价(jià)累(lèi)计上涨12.57％，偏离同期创业板综指3.33个百分(fēn)点，偏离同期行业指(zhǐ)数（882003.WI，下同）5.53个百分(fēn)点。

　　第二(èr)阶段，2019年3月1日至2019年4月3日，账户组(zǔ)集中拉抬(tái)“新(xīn)美星”，期(qī)末持股量较期初增加124.23％，持(chí)股量涨幅较大(dà)。

　　其(qí)中，账户组有(yǒu)两段典型的拉抬期(qī)间：2019年3月1日至3月(yuè)6日，以不低于(yú)卖一价或(huò)市(shì)价申买3,729,100股(gǔ)，占账户组同期申买量(liàng)68.11％，对应成交股数(shù)（不含(hán)对倒）3,555,817股，占同期(qī)市场成交量22.78％；2019年3月18日(rì)至3月22日，以(yǐ)不低于卖一价(jià)或市价申买(mǎi)2,950,300股，占账(zhàng)户(hù)组同期申买量(liàng)41.33％，对(duì)应成交股数（不(bù)含(hán)对倒）为2,803,665股，占同期市(shì)场(chǎng)成交量(liàng)22.20％。2019年(nián)3月1日至4月3日(rì)期间，“新美(měi)星”股价累计上涨36.46％，偏离(lí)同(tóng)期创业板综指21.32个百分(fēn)点(diǎn)，偏离同期行业指数22.28个百分点。

　　第(dì)三(sān)阶(jiē)段，2019年4月4日至(zhì)6月26日(rì)，账户组集(jí)中卖出“新美星”。在此期间，“新美星”股价下跌13.36％，偏(piān)离同期创业(yè)板综(zōng)指1.55个百(bǎi)分点，偏(piān)离同期行业指数1.03个百分点。

　　此外，操纵期间，涉案账户(hù)组(zǔ)还多次实施盘中拉抬和对(duì)倒(dào)，并反向卖(mài)出获利的行为(wèi)。经测算，扣(kòu)除佣(yōng)金和相关税费(fèi)，账户组盈利4783.56万元(yuán)。

　　辩称是(shì)委(wěi)托理财、而非(fēi)操纵股(gǔ)价

　　证监会不予采纳，罚没近亿元

　　关(guān)于操纵股价，何德平、黄秀芳及(jí)其代理人提出(chū)多点申诉意见，请求(qiú)不予处(chù)罚：

　　第一，没有操纵动(dòng)机。

　　第二(èr)，在案证据不足以证明蒋维受何德平或黄秀芳委托，联合他人操纵股价(jià)，一是“市(shì)值管理”不等(děng)同于“操纵证券市场”；二是黄(huáng)秀芳与蒋维(wéi)系委托理财(cái)关系，而非操纵股价；三是蒋(jiǎng)维没(méi)有将其与毛明土、李传武等(děng)人讨论交易新(xīn)美星的情(qíng)况(kuàng)告知(zhī)黄秀芳或何德(dé)平，涉案股(gǔ)东名(míng)册并非黄秀(xiù)芳向蒋(jiǎng)维提供，蒋维也没有向黄秀芳反(fǎn)馈过股(gǔ)东名册；四是蒋(jiǎng)维没(méi)有与毛明土、李传武就各(gè)自账户交易新美星的盈亏分配(pèi)进行约定；五(wǔ)是蒋(jiǎng)维账户(hù)组利益与何德(dé)平、黄秀芳利(lì)益并不一致，何德平(píng)、黄秀芳不能控制蒋维账(zhàng)户组(zǔ)，蒋维(wéi)获得黄秀芳资金(jīn)后部分用于(yú)偿还债务，部分(fēn)用于(yú)非法活动，属于欺诈或诈骗。

　　第(dì)三，黄秀芳(fāng)不应对毛明土账户组、李传武账户(hù)组交易行为承担责任。

　　第四，部分账户不受蒋(jiǎng)维(wéi)、毛明土、李传(chuán)武控制(zhì)。

　　第五，不(bù)认可黄秀芳2020年11月25日询(xún)问笔(bǐ)录的(de)合法性(xìng)及真实性。

　　第(dì)六，何德平(píng)对黄秀芳向(xiàng)蒋(jiǎng)维提(tí)供(gōng)款项不知情、未参与，且何(hé)德平与黄秀芳系独立法律(lǜ)主体，即(jí)便夫妻或一致行动人中一方存在不当行为，不应推定或认定另一方承担责任。

　　另(lìng)外，蒋维、毛(máo)明土、李传武(wǔ)，及他们的代理人也(yě)就是否(fǒu)合谋、部分账户的控制(zhì)关系、委托理财关系等(děng)提出(chū)了申诉意见。

　　对此(cǐ)，证监(jiān)会回(huí)应，经复核，对当事(shì)人及(jí)其(qí)代理人的主(zhǔ)要陈述意见(jiàn)不(bù)予采纳(nà)。

　　证监(jiān)会(huì)表示，本案(àn)为多个主(zhǔ)体参与、多(duō)个环(huán)节(jié)实(shí)施、环环相(xiāng)扣(kòu)、锁链式(shì)的上下(xià)游(yóu)衔接、合作，共同完成的(de)操纵行为。在案(àn)证据(jù)可以证明(míng)，何(hé)德平、黄秀芳向蒋维提(tí)供资金(jīn)作为保(bǎo)证金，委托其通过二级(jí)市(shì)场交易影响新美(měi)星股价(jià)，蒋维会(huì)向黄秀芳反馈交易(yì)情况；何(hé)德(dé)平(píng)知悉并参与了本案行为；上述(shù)行(xíng)为的实(shí)质是操纵股价，并非合法理财。在案证据可以证明，蒋维、毛明土、李传武有共同影响“新(xīn)美星”股(gǔ)价的意图和目(mù)标(biāo)，共同商议、谋划操盘(pán)、拉抬股价，并且采取了联合影(yǐng)响股价的行动，属于共同(tóng)操(cāo)纵(zòng)行为。

　　关于违法期间和(hé)责任承担，证监会(huì)表示，由于2018年(nián)9月26日至2019年(nián)2月14日期(qī)间蒋维(wéi)控制的账户交易“新美星”客观上为后续的合(hé)谋(móu)操纵起到一定程度锁仓的作(zuò)用，并且(qiě)根据蒋维笔录，毛明土知道蒋维(wéi)和上市公司的合作，知道(dào)蒋维已(yǐ)经有一定(dìng)底仓，才(cái)愿意买入“新美星”，因此毛明(míng)土(tǔ)和李传武的(de)违法期间与蒋维、黄秀芳(fāng)、何(hé)德(dé)平一致(zhì)。在此基础上，在认(rèn)定及处罚时(shí)将合谋各方视(shì)为一个(gè)整体，不区别对待各方账户组。

　　证监(jiān)会认为(wèi)，何德平、黄秀芳、蒋维、毛明土、李(lǐ)传武上述行(xíng)为违反了(le)2005年(nián)《证券法》第(dì)七十七条第一项(xiàng)规定，构(gòu)成(chéng)2005年《证券法》第二(èr)百零三条所述(shù)的操纵证券(quàn)市场行为。

　　根据2005年《证券法》规定，证监会(huì)决定：就操纵证券市(shì)场行为，对何德(dé)平、黄秀芳(fāng)、蒋维(wéi)、毛(máo)明土、李(lǐ)传武没收违法所得4783.56万元，并处以(yǐ)4783.56万(wàn)元(yuán)罚款，其中，对何德(dé)平、黄秀芳罚款2391.78万(wàn)元，对蒋维罚款1195.89万元(yuán)，对毛(máo)明土、李传武分别罚款597.94万元。

　　董事长信息披(pī)露违法

　　被予以警告并罚款

　　另外，关于何德平信息披露违法的相关情(qíng)况，行政处(chù)罚(fá)决(jué)定书披露，在新美(měi)星(xīng)2016年4月上市前，海得泽广(guǎng)代何德平、黄秀芳夫妇持有公司80万股股份，占新美(měi)星上市时总股本的1％。上市后，该(gāi)部分股(gǔ)票继续由海得泽广代持，海得泽(zé)广自2017年12月19日开始减持“新(xīn)美星”股票(piào)，至(zhì)2018年(nián)12月27日(rì)减(jiǎn)持完毕。

　　关(guān)于何德(dé)平信息披(pī)露违法，何德平、黄秀芳及其代(dài)理人提出：第一，海得(dé)泽广与何德平、黄秀芳二人不存在代持，涉案股份(fèn)系海得(dé)泽广为兰某(mǒu)代持，股份(fèn)减(jiǎn)持决策由(yóu)海得泽广和兰某作(zuò)出，海得泽广(guǎng)将(jiāng)减持所得汇入(rù)黄秀芳指定账(zhàng)户(hù)的原因系兰某(mǒu)向(xiàng)黄秀芳(fāng)归还借款本息(xī)。第二(èr)，涉案(àn)股份仅为1％，不具有重大性，不对投资者决策产生重大影(yǐng)响，情节(jié)轻微。第三(sān)，即便认定(dìng)代持成(chéng)立，何德平对借款、还款等事(shì)项，不参与(yǔ)、不知(zhī)情(qíng)，没有主观(guān)过错，不应受到处罚。综上，请(qǐng)求不予(yǔ)处罚。

　　对此，证监会回应，根据(jù)黄秀芳(fāng)、兰某等询问笔录、海得泽广(guǎng)交易流水、资金流水(shuǐ)及(jí)相(xiāng)关银(yín)行(xíng)账户流(liú)水(shuǐ)，结合(hé)何德平、黄(huáng)秀芳的配偶关(guān)系(xì)，代持(chí)资金和减持所得(dé)系家庭共同财产(chǎn)，可以(yǐ)认(rèn)定海得(dé)泽广代何德平、黄秀芳持有新(xīn)美(měi)星股票。当事人所提相关理由不具(jù)有事实和法律依据，不予采(cǎi)纳。

　　证监会表示，何德平作为(wèi)上市公司(sī)实(shí)际控(kòng)制(zhì)人，未如实(shí)告(gào)知上(shàng)市公(gōng)司上述持股情(qíng)况，导致新美星在(zài)相关公告中均(jūn)未披露相关(guān)情况，导致新美星违反2005年《证券(quàn)法》第六十三条规定，何德平的行为构成2005年《证(zhèng)券法(fǎ)》第一百九十三条第三款规定的情(qíng)形。

　　根据(jù)2005年《证(zhèng)券法》规定，证监会(huì)决定：就信(xìn)息披露违(wéi)法行(xíng)为，对何(hé)德平给予(yǔ)警(jǐng)告，并(bìng)处以(yǐ)40万元罚款。

未经允许不得转载：IDC站长站，IDC站长，IDC资讯--IDC站长站 会计和审计哪个发展前景比较好些，会计和审计哪个发展前景比较好一点